Аналитика Forex от ActivTrades

[ActivTradesRu]

EUR/USD тестирует годовой лоу

Начнем с пары EUR/USD, которая продолжает снижаться в область 1.0925-1.0900 на фоне негативного прогноза для экономики ЕС.

Новости вокруг импичмента Трампа немного поутихли, но пока будут оставаться в прессе до полного исчерпания ситуации связанной с телефонным разговором между президентами США и Украины. Подробнее об этом читайте в СМИ.

Причем эта тема частично затуманивает происходящее на фронте торговых отношений США, которые намерены получить разрешение Всемирной торговой организации на введение пошлин на $8 млрд европейских товаров в ответ на государственную помощь, предоставленную компании Airbus SE.

В свою очередь ЕС планирует ввести пошлины на $4 млрд импортируемых из США товаров. Эти шаги еще больше ухудшат прогнозы для уже слабеющей экономики Евросоюза и могут понизить курс евро. Более того, пока мы не видим фискальных мер в поддержку экономики, которые хочет видеть ЕЦБ от правительств стран еврозоны.



Технически, EUR/USD удерживает краткосрочный даунтренд на Н1 и пока давление продаж сохраняется, пара может продолжить снижение в область 1.0925-1.0900 и ниже. Ключевое сопротивление дневного даунтренда остается в зоне 1.1100.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades

[ActivTradesRu]

Александр,что вы можете прокомментировать о том ,что г.Трамп интригующе предположил более скорую сделку с Китаем,чем она возможна?Иена это уже отражает в цене,а вот сырьевые валюты,Австралийский и Новозеландский пока не отражают этого в цене.Особенно хорошо смотрится на этом фоне Новозеландец.

Вчерашнее снижение курса иены связано не только с заявлением Трампа о том, что сделка с Китаем может быть достигнуть раньше, чем многие ожидают (что по сути очень похоже на его твиты про желание Китая заключить сделку, после чего переговоры проваливались, посмотрим конечно, как будет на этот раз). Также причиной является некоторое успокоение инвесторов в отношении импичмента Трампа. Оба "события" поддержали спрос на риск (фондовый рынок восстановился после падения накануне) и понизили курс защитных активов (иена, золото, облигации просели).

Что касается иены, то я пока не рассматриваю существенный нисходящий потенциал (т.е. к примеру рост USD/JPY), так как спрос на защитные активы сохраняется ввиду замедления глобальной экономики и отсутствия фактической торговой сделки между США и Китаем. В этом ключе наблюдаем за намеченными на начало октября торговыми переговорами, их приближение может повысить спрос инвесторов на риск, особенно на фоне разогрева рынка комментариями, однако более интересен фактический исход (уменьшение/отмена тарифов, торговое перемирие, частичное соглашение и т.п.)

За австралийским и новозеландским долларом я наблюдаю мало, так мне не импонирует, что часто активность по ним происходит ночью в моем часовом поясе. Но их относительная слабость вполне очевидна по тем же указанным выше причинам, которые вызывают значительное снижение экспорта в завязанных на товарообороте экономиках. Более того, Центробанки обеих стран не дают утешительных прогнозов и видят возможности для большего денежно-кредитного стимулирования в случае необходимости, что безусловно негативно для курсов этих валют.

Чуть более конкретно можно вести диалог только понимая, хотя бы горизонт и таймфрейм на котором Вы удерживаете позиции. Ведь на недельных графиках AUD/USD и NZD/USD даунтренды, тоже самое на дневных и 4-часовых, поэтому технически, пока продажи не завершаться, рассматривать покупки не рационально, хотя бы с точки зрения вероятности и соотношения риска к прибыли, ведь торгуя по тренду потенциал обычно более благоприятный.

Учитывая вышесказанное, могу добавить, что если Вы не сторонник ловить дно, то стоит помнить, что долгосрочные тенденции не разворачиваются в один день. Тем более в случае с Трампом, который неоднократно вводил рынки в заблуждение (ситуация с фондовым рынком США немного иная, здесь у Трампа прямая заинтересованность в росте, что инвесторы понимают и поэтому скупают падение на первом же положительном комментарии). И даже если сделка с Китаем будет достигнута и все пойдет вверх, то будет достаточно времени, чтобы присоединится к движению по тренду, так как банально крупным участникам (которые двигают рынки), попросту не хватит ликвидности, чтобы быстро набрать позиции, и они могут искусственно сдерживать рост, во время чего проявят себя на графике и дадут зону для входа с понятным уровнем риска и потенциалом.

[ActivTradesRu]

Развернется ли золото на дневном графике?

Есть несколько факторов, которые сейчас оказывают давление на цену золота.

Во-первых, ФРС пока не планирует продолжать с понижением ставки, это видно из Dot plot и вполне понятно из заявления FOMC вышедшего на прошлой неделе. На данном этапе решения Федрезерва продолжат оставаться зависимыми от экономических показателей США и ситуации с торговым конфликтом.



Это также отразилось и на ожиданиях рынка, теперь вероятность составляет почти 50/50 на снижение ставки ФРС по данным CME Fed Watch Tool. А мы помним, что рост золота особенно хорошо поддерживается ожиданием понижения ставок, впрочем другие ведущие Центробанки, как и ФРС, не отказываются от возможности понижения ставок в случае ухудшения экономических условий.

Во-вторых, поскольку одним из основных негативных факторов для мировой экономики называют торговую войну между США и Китаем, именно за ней наблюдает большинство глаз на рынке. Впереди нас ждут торговые переговоры на высшем уровне, запланированные на начало октября, перед которыми оба оппонента делают положительные встречные шаги и дают комментарии, намекающие на то, что встреча может окончиться улучшением торговых отношений.

В среду Трамп заявил, что «сделка с Китаем может быть достигнуть раньше, чем многие ожидают», но подобные заявления мы слышали и раньше, после чего переговоры проваливались. Впрочем, рынки отреагировали положительно, а значит часть инвесторов надеется на положительный исход, что и понизило спрос на защитные активы, включая золото.

Логика здесь проста: улучшение торговых отношений между Китаем и США -> улучшение условий и прогнозов для возобновления роста мировой экономики -> меньше поводов для Центробанков понижать ставки -> снижение спроса на золото, в связи с перетоком капитала в рисковые активы.

Третьим фактором можно отметить некоторую отстраненность рынка от ситуации вокруг возможности импичмента Трампа. Большинство уверенно, что импичмент не произойдет, а даже если и произойдет, то экономика не пострадает. Более того, торговые конфликты США, которые начал Трамп, могут скорее завершиться и поспособствовать продолжению экономического роста.



Технически, на дневном графике золото остается в аптренде с ключевой поддержкой в зоне уровня $1480, ниже которой могут находится риски части покупателей (стопы). Последняя попытка вернуть курс к максимумам не увенчалась успехом, аптренд на Н4 развернулся и золото вполне может протестировать ключевую поддержку на дневке.

В случае пробоя $1480, если не будет негативных новостей для мировой экономики, золото завершит дневной аптренд и может продолжить снижение на недельном графике к $1450, $1400 и ниже. А пока дневная поддержка не пробита вниз, технически, аптренд сохраняется, и консолидация золота в зоне поддержи также возможна.

Пока на Н4 сохраняется давление продаж, мы не можем говорить о техническом потенциале продолжения роста золота, даже несмотря на поддержку в зоне $1480.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades

[ActivTradesRu]

Главные новости, за которыми нужно следить сегодня:

1. Новозеландский доллар продолжает снижаться, а пара NZD/USD пробила годовой лоу, после плохих данных по уверенности бизнеса, индекс упал до 11-летнего минимума.



2. Инвесторы находятся в «подвешенном» состоянии, так как пока не могут определиться насчет дальнейших действий, после пятничных новостей о возможном лимитировании инвестиций США в китайские активы.

Речь о де-листинге акций китайских компаний с американских бирж пока не идет, но за последнюю неделю объем вложений глобальных макро хедж-фондов в американский рынок акций достиг крайне низкого уровня. Также на прошлой неделе глобальные фонды стали держать неттом больше шортов чем лонгов впервые с апреля 2009 года.



3. Китайские рынки будут на выходных с завтрашнего дня до 8 октября.

4. Немецкие региональные данные потребительской инфляции не были впечатляющими, показатели продемонстрировали незначительный рост в сравнении с прошлым месяцем и падение в годовом исчислении. Это давит на курс евро и пару EUR/USD, так как обещает похожие данные в целом по Германии сегодня в 12:00 GMT и по ЕС завтра.



5. Брексит – готовьтесь к очередным новостям. Следующий план оппозиции парламента Великобритании – приблизить дату, с которой Борис Джонсон должен будет просить ЕС об отсрочке. На сегодняшний день премьер-министр обязан просить отсрочки Брексит только с 19 октября.

Курс фунта подскочил на заголовках, но остается под давлением продаж, на фоне позиции Джонсона изо всех сил попытаться вывести Великобританию из ЕС 31 октября со сделкой или без.



Продолжаем следить за ситуацией на рынке акций, ведь если спрос на риск возобновится (рост фондовых индексов), то защитные активы (золото, иена, франк, облигации) продолжат корректироваться. Если же фондовый рынок продолжит снижение, то защитные активы могут пойти вверх.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades

[pashkin56]

Спасибо за содержательный ответ!А по поводу последнего последнего заголовка с Вами трудно не согласится,пропустить загрузку больших денег в длинные позиции трудно будет не заметить!

[pashkin56]

Александр,ходят слухи о том ,что ЕС может предложить уступки по соглашению на Ирландской границе при сделке о выходе.У Вас есть какая либо информация об этом?Это может послужить драйвером для роста актива в ожидании сделки?И не вооружённым взглядом видно хорошее сопротивление фунта на давление доллара США за последнее время.

[ActivTradesRu]

Британия и ЕС сосредоточены на заключении сделки

Британский секретарь Брексит отметил:

- Представленный вчера план Бориса Джонсона является серьезным предложением.
- Сделка с ЕС - лучший путь для Британии.
- Необходимо договориться с ЕС о внесении изменений в соглашение.

Настало критическое время, ведь до 31 октября остается всего 4 недели. Следующий шаг за ЕС, где чиновники рассматривают новое предложение Бориса Джонсона. Вчера курс фунта был поддержан на новостях о том, что ЕС может предоставить отсрочку Брексит, даже если премьер-министр не попросит ее.

Сообщается, что сегодня Джонсон будет тестировать поддержку парламента Великобритании за свой план и хочет провести официальное голосование до европейского саммита 17-18 октября, поскольку поддержка парламента увеличит вероятность принятия положительного решения ЕС по новой сделке. При этом он заявил, что: «если европейские соседи не проявят готовности договориться, то придется уйти без сделки».

На самом деле обе стороны заинтересованы в сделке и не хотят оказаться в плохом свете отказавшись идти на компромисс. В свою очередь Джонсон занял здесь неплохую позицию со своим планом, ведь если ЕС откажет нововведениям, то он сможет сделать их виноватыми в провале переговоров и Брексите без сделки.

Поэтому есть вероятность того, что Евросоюз может объявить о готовности на новые условия Джонсона, и если это произойдет, то можно ожидать всплеск волатильности и рост курса фунта. Такую же картину мы будем наблюдать в случае поддержки новой сделки Британским парламентом на предварительном голосовании или объявлении ЕС об отсрочке Брексит.



Пара GBP/USD продолжает торговаться под сопротивлением в области 1.2325-1.2345, продажи от которого сдерживают рост. Также на часовом и 4-часовом графиках мы видим повышающиеся минимумы, что указывает на готовность покупателей открывать позиции по более высоким ценам. При положительных новостях сопротивление может быть с легкостью пробито вверх и пара устремится к 1.2400, 1.2500 и выше. А пока консолидация продолжается и если рассматривать восходящий потенциал, то технически на ее завершение может указать закрытие дневного бара или закрепление выше 1.2445.

__________________
Александр Паршаков – Аналитик компании ActivTrades

[ActivTradesRu]

Александр,ходят слухи о том ,что ЕС может предложить уступки по соглашению на Ирландской границе при сделке о выходе.У Вас есть какая либо информация об этом?Это может послужить драйвером для роста актива в ожидании сделки?И не вооружённым взглядом видно хорошее сопротивление фунта на давление доллара США за последнее время.

Мое мнение и информация на Ваш вопрос есть в посте выше. Следим за новостями из ВБ и ЕС, их на днях должно быть много. Добавить поддержки паре GBP/USD также может слабость доллара, если сегодняшние данные PMI от ISM по сектору услуг США и завтрашний отчет по рынку труда выйдут ниже прогнозов.