Аналитика от ForexChief

[Аналитик ForexChief]

Аналитика AUD, NZD, JPY на 22-03-19
Шок от ФРС азиатские активы пережили спокойнее европейских, уделив основное внимание региональных проблемам, в частности, двусмысленной ситуации с торговыми переговорам США-Китай.
Лайтхайзер и Мнучин планируют поездку в Пекин 25 марта для встречи со своими китайскими визави, но это вовсе не означает, что политические торги переходят в финальную стадию.Процесс переговоров идет трудно, стороны далеки от компромисса по ключевым вопросам. Комментарии Трампа о том, что США пока оставляет в силе повышенные тарифы на китайские товары, пока «не будет уверен, что Пекин выполнит условия сделки», рынок расценил как очередную попытку вербального давления. Результат – рост юаня приостановился даже без инъекций от НБК и достаточно оптимистичная китайская статистика была проигнорирована. Ждем новостей.
Киви продолжает тянуться вверх за счет уверенных данных своего ВВП за 4 квартал; ждем ретест зоны 0,6880/0,6910 и далее рост в зону крупных покупок. Отменой роста будет пробой и закрытие ниже 0,6795.



Аусси имеет меньше стимулов к росту, несмотря на позитив от статистики рынка труда и «голубиный» настрой ФРС, причина – РБА готовится начать смягчение политики, но подробности этой программы пока не озвучены. Быки надеются на успешный пробой зоны 0,7120/40 с целями выше 0,7200/30. Для уверенного разворота вниз нужен пробой и закрытие ниже зоны 0,7040.



Обвал доллара вызвал традиционное ослабление USD/JPY, снижение в область 109.60−108,50 пока в приоритете и фундаментальный фон этот сценарий поддерживает. Отменой падения будет пробой и закрытие выше зоны 111,65.




Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Аналитик ForexChief]

Аналитика GBP/USD на 25-03-19.
Мэй снова в цейтноте: отсрочка предоставлена только до начала выборов в Европарламент, и только при условии, если проваленный несколько раз британским парламентом вариант соглашения все-таки будет ратифицирован на текущей неделе. Только тогда ЕС готов обсудить вопрос более длительного продления статьи 50, иначе – «развод» по невыгодному для Британии варианту.
Голосование в парламенте запланировано, но дата не озвучена, так как процедуру запустят только при высокой вероятности позитивного решения. Пока достаточного количества голосов «за соглашение» нет. В целом парламент готов забрать у премьера контроль над процессом выхода, что может взывать стабильный рост фунта, отменой сценария может быть вариант досрочных выборов в парламент без решения о втором референдуме.
Слухи о заговоре Кабмина против премьера усиливаются – вчера Мэй провела закрытое кризисное совещание с лидерами консерваторов. Решение об отставке может быть принято сегодня на заседании Кабмина (13.00мск), рассматривается вариант замены ее на одного из министров на временной основе до окончательного решения организационных проблем.
Общественный протест с требованием отмены Brexit или проведения нового референдума нарастает – около 1 млн. участников и более 5 млн. подписей за соответствующую петицию. Парламент готов провести сигнальные голосования по вариантам выхода, и если идея референдума получит поддержку, спекулятивный бросок фунта (вместе с евро) на 3-5 фигур гарантирован.



В ожидании информации по Brexit игнорируется любая статистика, но в пятницу все-таки стоит изучить блок данных во главе с ВВП. Спекулятивные настроения на рынке зашкаливают, так что включаем жесткий манименеджмент и торговать не спешим.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Аналитик ForexChief]

Аналитика XTI/USD на 27-03-19
Локальная «политическая победа» над спецпрокурором Мюллером и практически снятие всех обвинений с предвыборной компании Трампа придает Дональду энтузиазма и агрессии. Юридические проблемы президента США расследованием Мюллера явно не ограничатся, но инвесторы ждут хотя бы временной стабильности на фронтах сланцевой войны. Но текущий уровень цен Трампа не устраивает, так что гневные твитты и угрозы исключения из антииранского списка вполне вероятны в течение ближайших недель.
Проблемы поставок из Венесуэлы и Ирана вместе с сокращением добычи ОПЕК+ делают сырьевую ситуацию двусмысленной, и реальные нефтетрейдеры пока не разделяют активного «бумажного» позитива хедж-фондов. Цену также тормозит недостаток реальной информации о торговых переговорах США-Китай, вынужденный отказ Индии от покупки венесуэльской нефти, переориентация экспорта Венесуэлы на Китай и Россию, а Ирана − в сторону нелегальных поставок.



Рост спроса на теме очередного блэк-аута в Венесуэле не позволил пробить защиту ключевого уровня 60.00/20, хотя баланс рынка, безусловно, смещен в сторону покупок. Вопреки прогнозам экспертов, вчера API сообщил о росте запасов в США, и если сегодня эти данные подтвердятся, двухнедельная серия снижения запасов прервется. Стоит обратить внимание на финальную оценку роста ВВП США в 4 квартале.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Аналитик ForexChief]

Аналитика AUD, NZD, JPY на 29-03-19
Попытки укрепиться на фоне роста цен на золото и некотором позитиве о возможной сделке США-Китай были провалены неожиданным заявлением РНБЗ, о том, что следующим шагом монетарной политике вероятнее всего будет снижение процентной ставки, а не ее повышение. В результате киви в моменте потерял более 1,5% против доллара, и через пару часов потянул за собой австралийца.
Быки по аусси в ожидании смягчения от РБА и активного роста акций горнодобывающего сектора не теряют надежду на пробой 0.7150 и уверенный разворот к росту, но политическая ситуация в регионе делает эти шансы призрачными. Пока ждем тест зоны 0,7040/20 и снижения ниже 0.6985.



Оптимистичные данные по торговому балансу слабо поддержали NZD, но торговая активность, статистика рынка жилья и позитивный фондовый рынок пытаются замедлить падение. Однако интерес к продаже, включая длинные позиции по AUD/NZD, на рекордном уровне и наиболее вероятные цели находятся в зоне 0,6750-0,6670. Отменой варианта падения будет уверенный пробой уровня 0,6850/70 с целями выше 0.6920.



Негативный фон для кэрри-трейдинга и рост суверенных облигаций поддержали укрепление японской иены гораздо активнее, чем политические игры с долларом. Ждем тест сопротивления в зоне 109,80/50 и продолжение снижения ниже 108.85. Сигналом в пользу роста будет пробой и закрытие выше области 111.10/30, но пока фундаментальных причин для такого движения нет.



Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Аналитик ForexChief]

Аналитика GBP/USD на 01-04-19
Обещания отставки премьера выборами не дали результата: парламент в третий раз провалил голосование по европейскому проекту Brexit. Дональд Туск организует экстренный саммит лидеров ЕС 10 апреля, но шансов на коррекцию позиции Евросоюза нет, а чисто политические торги с Мэй уже не имеют смысла. Очередная контрольная точка − 12 апреля: или длительное продление статьи 50 о дате выхода, или выход без сделки.
Если верить инсайду, большинство членов Кабмина согласны на выход без сделки, наиболее агрессивные уже предпочитают отставку невыгодному (с их точки зрения) для Британии разводу. Предстоит три раунда сигнальных голосований в парламенте, но принятие официального решения запланировано на пятницу. Мэй будет ставить на голосование тот же проект в четвертый раз, включив шантаж депутатов правящей коалиции досрочными выборами в качестве основного оружия.
Негативное развитие темы Brexit обеспечит пробой всех зон поддержки в диапазоне 1,30-1,2450. Поддержка варианта длительной пролонгации статьи 50 или (вдруг случится чудо!) ратификации соглашения Британии и ЕС приведет к росту как минимум до уровней 1,33-1,3450.



Стоит публикации отследить PMI промышленности и услуг, хотя любая статистика будет иметь смысл только при стабилизации ситуации с Brexit.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Аналитик ForexChief]

Аналитика XTI/USD на 03-04-19
Перевыполнение планов ОПЕК – отнюдь не единственный фактор для роста. Количество активных буровых в США уверенно падает и американским сланцевикам ставить новые рекорды по добыче все труднее, а главное – незачем. Сланцевой промышленности нет смысла поддерживать «медведей», поскольку для нее гораздо выгоднее сотрудничество с «ястребами» из ОПЕК. Инвесторы и банки требуют от нефтяных компаний наращивания выплат. Активные покупки стимулируются санкциями администрации Трампа в отношении Венесуэлы и Ирана, а также дешевыми деньги ФРС, которая решила сделать паузу в цикле повышения ставок.
Поддержку нефтяным быкам оказывают оптимистичные данные по промышленному сектору Китая, а также прогресс (пока только информационный!) в торговых переговорах между США-Китаем. Кроме того, Bloomberg сообщает, что добыча стран ОПЕК в марте снизилась четвёртый месяц подряд, на 295 тыс. барр/день до 30,385 млн. барр. Аналитики считают, что продление сделки по ограничению добычи еще на 6 месяцев практически не имеет противников и может быть принято еще до июньского саммита.



Пока цена достигла сильного технического сопротивления и может притормозить, чтобы крупные игроки могли перегруппировать позиции. Но в целом интерес к покупкам с локальными целями в зоне 64,00-65,50 и выше сейчас может отменить только форс-мажор.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Аналитик ForexChief]

Аналитика AUD и JPY на 05-04-19
Информация, по капле просачивающаяся из твиттер-Трампа и осторожных комментов китайских СМИ, позволяет надеяться на позитив. Актуальный вариант сделки США-Китай предлагает Пекину отсрочку до 2025 года (год окончания потенциального второго срока президентства Трампа), чтобы выполнить условия по объемам покупки товаров США и гарантировать американским фирмам полное право собственности на компании, ведущими бизнес в Китае. Сложные спорные вопросы, в частности, интеллектуальная собственность и вопрос передачи технологий пока не решены, тем не менее, идет протокольное согласование для подписания соглашения.
Трамп пытается получить некий локальный успех (хотя бы на бумаге), как политическую выгоду перед ноябрьскими выборами 2020-го, но при этом отлично понимает, что поддержки фондового рынка Америки не будет, как минимум до сезона отчетности. Осталось подождать всего пару недель.



Заявки на пособия по безработице и уровень безработицы США – на историческом минимуме, и маловероятно, что очередной NFP приведет к значимой волатильности на рынке. Хотя USD/JPY тянется за долларом, идею роста в зону выше 111,40 поддерживают крупные промышленные опционы, но реакцию пары на NFP все-таки стоит отследить.



РБА во вторник оставил ставку без изменений, падение на комментариях Лоу не превышало 70пп и пара не сумела выйти из диапазона, ограниченного с обеих сторон сильными промышленными опционами. Интерес к покупке поддерживается оптимизмом Китая, продажи могут быть актуальны только на уверенном пробое 0,7000/30.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Аналитик ForexChief]

Аналитика GBP/USD на 08-04-19
Сигнальные голосования в британском парламенте не поддержали ни один из предложенных вариантов Брексит. Переговоры Мэй с Корбиным оцениваются как провальные: премьер од давлением тори-евроскептиков отказалась закрепить постоянное членство Британии в Таможенном союзе.
В среду соберется экстренный саммит лидеров ЕС, срок (очередной? финальный?) для принятия решения о выходе − 12 апреля. Нового официального запроса от Мэй с указанием причин переноса даты выхода еврокомиссия еще не получила. Пока обсуждается продление до 30 июня при условии участия партий Британии в выборах в Европарламент, но обоснование этого шага считается большинством лидеров ЕС недостаточным.
Туск предлагает продление статьи 50 на год и возможность досрочного выхода после ратификации соглашения, но его голос пока в одиночестве. Ситуация складывается скандально-негативная, Мэй не будет предлагать вариант досрочных выборов в парламент или повторный референдум, а остальные ее аргументы были неоднократно отвергнуты.
Если сегодня Палата лордов ратифицирует законопроект о запрете выхода без соглашения, то после возвращения Мэй с саммита (11-го) необходимо будет в жестком цейтноте одобрять парламентом продление статьи 50.



В случае принятия варианта выхода без соглашения фунт придется искать в области $1,15 и ниже, вслед за валютой рухнут британские акции и доходность облигаций. Само собой, эти опасения сейчас преувеличены, спекулянтам нужно снять сливки, рынки будут пребывать в панике как минимум до конца недели. Ситуация Brexit в приоритете, но в среду все-таки стоит отследить блок статистики с данными по ВВП.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Аналитик ForexChief]

Аналитика XTI/USD на 10-04-19
Обострение ливийского конфликта рискует перейти в длительное военное противостояние и стимулирует спекулятивный рост цен с крупными целями в зоне 67,50-68,40. Пока атаки на Триполи не дали политического результата, конфликт не сказывается на добыче (в марте −1,1 млн. барр/день) и экспорте, но потенциальные санкции против восточно-ливийского правительства наращивают такой риск.
Борьба за контроль над нефтяными ценами обостряется, и ставки Саудовской Аравии в драке с США очень высоки. . Хотя промышленные инвесторы рассчитывают на пролонгацию соглашения ОПЕК в июне и дальнейшее снижение уровня добычи, некоторых участников договора текущая ситуация вполне устраивает и они готовы восстановить или даже нарастить объемы, если условия на рынке стабилизируются. Если ОПЕК не продлит сделку до конца года, коррекция текущих цен возможна как минимум, на 3-4 фигуры.



Саудитам нужна нефть по $80 и официальный Эль-Рияд пригрозил переводом своих поставок на расчеты вне доллара, если закон NOPEC будет принят. Но шансы на реальный отказ от бакса все-таки мизерные В то же время рост добычи нефти в США, который не компенсируется даже увеличением экспорта до уровня 3 млн барр/день, требует снижения котировок уже сейчас.
Саудовские хедж-фонды «выиграли» второй раунд драки с Трампом в Twitter и проигнорировали «последнее срашное предупреждение ОПЕК». Так что стоит ждать от президента США решительных действий в довольно широком диапазоне – от продажи стратегических запасов до шантажа разрешениями на покупку иранской нефти, срок которых заканчивается буквально через месяц. В запасе у Трампа также готовность США к переговорам с Ираном – даже слух о возможном «ядерном пакте 2.0» и свободном экспорте иранского сырья может уронить цену на $7-12.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Аналитик ForexChief]

Аналитика GBP/USD на 15-04-19
ЕС продлил действие статьи 50 и предоставил Великобритании отсрочку даты выхода до 31 октября – это больше, чем просила Мэй, но меньше, чем требовали большинство евродепутатов до того момента, как Макрон решил проявить французское упрямство. Теперь Brexit без сделки исключен, но позитивного настроения по фунту все также нет.
Дебаты возобновятся не раньше начала мая и есть слабая надежда, что отдохнувший за время пасхальных отпусков парламент будет более лоялен к ситуации и все-таки ратифицирует европейский проект соглашения. Переговоры с лейбористами продолжаются, шансы на успех мизерные, но в случае хотя бы устного компромисса резкий рост фунта гарантирован.
Даже при позитивном голосовании Великобритания не успевает согласовать все формальности до 22 мая и ей придется принимать участие в выборах в Европарламент. В июне планируется пересмотр даты выхода и если все условия будут соблюдены, официальная процедура Brexit будет завершена. Если нет – будем ждать английский Хеллоуин.
У оппозиции есть последний шанс вернуть процесс развода практически к нулевой точке: выборы – отставка Мэй –повторный референдум, но особой активности в этом направлении пока не наблюдается.



Неделя короткая, торговая сессия четверга сокращена, крупная фиксация прибыли начнется уже в среду. Обращаем внимание на отчет по рынку труда, данные по росту инфляции и отчет по розничным продажам, но отработка статистики будет отложена на следующую неделю.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.